En los últimos dos años, ha habido un repunte del crecimiento económico y los bancos han sido testigos de un crecimiento del crédito a una tasa de crecimiento anual compuesta del 18,2% desde marzo de 2022 hasta diciembre de 2023.
Los bancos tuvieron un excedente de liquidez generado a través de depósitos a un costo relativamente menor durante el período de Covid. Que se utilizaron para financiar el crecimiento del crédito, permitiendo así a los bancos mejorar el margen de interés neto. Esto, junto con los bajos costos crediticios, ayudó a los bancos a reportar una sólida rentabilidad durante el año fiscal 23.
El RBI había aumentado las tasas de interés desde mayo de 2022 hasta la fecha en 250 puntos básicos que, en cierta medida, se repercutieron a los clientes.
Cuando el banco central elimina la postura acomodaticia, se produce una restricción de la oferta monetaria en la economía. La restricción de la liquidez junto con un retraso en el crecimiento de los depósitos frente al crecimiento del crédito está aumentando el costo de financiación de los bancos, lo que afecta a los NIM durante el tercer trimestre del año fiscal 24 y es possible que mantenga el margen bajo presión durante los próximos dos o tres trimestres. .
Además, los bancos han gastado mucho en tecnología y expansión de sucursales y han visto un aumento en los gastos de los empleados, especialmente los bancos del sector público, debido a la revisión salarial y el pasivo por pensiones, lo que ha llevado a un aumento en la relación costo-ingreso del sector privado en normal. y los bancos del sector público del 48,4% en el año fiscal 20 al 50,6% en el tercer trimestre del año fiscal 24.
Por lo tanto, con el creciente costo de los fondos, la elevada relación costo-ingreso y el continuo retraso en el crecimiento de los depósitos frente al ritmo de expansión del crédito, esperamos que el rendimiento sobre los activos totales disminuya ligeramente durante el año fiscal 25.
