Por Karen Brettell
NUEVA YORK (Reuters) – El dólar estadounidense cayó el viernes a un mínimo de cuatro meses después de que un informe de empleo más débil de lo esperado para julio aumentó las expectativas de que la Reserva Federal recortará las tasas de interés en 50 puntos básicos en septiembre a medida que la economía se deteriora.
Los empleadores crearon 114.000 puestos de trabajo, por debajo de las expectativas de un aumento de 175.000. La tasa de desempleo subió al 4,3%, por encima de las expectativas de los economistas de que se mantendría sin cambios en el mes en el 4,1%.
Los operadores ahora están descontando una probabilidad del 71% de que la Fed recorte las tasas en 50 puntos básicos en septiembre, frente al 31% antes de que se publicaran los datos y al 22% del jueves, según la herramienta FedWatch de CME Group (NASDAQ:).
Un recorte de al menos 25 puntos básicos está totalmente descontado en los precios para septiembre y ahora se espera una flexibilización de 116 puntos básicos para fin de año.
“Esto es lo que parece un temor al crecimiento. El mercado ahora se está dando cuenta de que la economía en verdad se está desacelerando”, dijo Wasif Latif, presidente y director de inversiones de Sarmaya Companions en Princeton, Nueva Jersey.
El índice cayó un 1,1% y llegó a 103,21, antes de llegar a 103,12, su nivel más bajo desde el 14 de marzo. Es la mayor caída porcentual diaria desde noviembre.
Los rendimientos de los bonos del Tesoro también cayeron: los rendimientos a dos años sensibles a las tasas de interés cayeron hasta el 3,845%, el nivel más bajo desde mayo de 2023, y los rendimientos de referencia a ten años alcanzaron un mínimo del 3,79% por primera vez desde el 27 de diciembre.
El Departamento de Trabajo de Estados Unidos dijo que el huracán Beryl, que tocó tierra en Texas el 8 de julio, no tuvo “ningún efecto perceptible” en los datos de empleo, descartando una teoría que podría haber explicado la debilidad.
“Hasta donde yo sé, no hay ningún aspecto positivo. Dicen que no tuvieron ningún tipo de efecto huracán y, si lo tuvieron, no es suficiente para compensar el grado de debilidad que estamos viendo”, dijo Steve Englander, director de investigación cambiaria world del G10 en la sucursal de Nueva York de Commonplace Chartered (OTC:).
Sin embargo, algunos economistas no estaban convencidos de que Beryl no tuviera impacto y vieron algunos puntos brillantes en los datos de empleo del viernes.
La Reserva Federal mantuvo las tasas de interés sin cambios al concluir su reunión de dos días el miércoles y el presidente de la Reserva Federal, Jerome Powell, dijo que las tasas de interés podrían recortarse tan pronto como en septiembre si la economía estadounidense sigue su camino esperado.
El presidente de la Reserva Federal de Chicago, Austan Goolsbee, dijo el viernes que el banco central estadounidense debería actuar de manera “constante”, lo que representa una leve reacción frente a los precios del mercado que prevén recortes de tasas.
Datos de empleo más débiles, un informe manufacturero débil y algunas perspectivas corporativas decepcionantes en los últimos días han aumentado los temores de que la economía esté empeorando a un ritmo más rápido.
Pero a pesar del débil informe de empleo del viernes, Englander señala que “la mayoría de los otros indicadores no son consistentes con una desaceleración realmente pronunciada en este momento… Todo es débil, pero nada es catastróficamente débil”.
Ahora se seguirán con más atención los nuevos datos económicos para confirmar si las perspectivas de crecimiento son tan malas como se temía.
El dólar se debilitó un 1,84% a 146,62 yenes japoneses y llegó a caer hasta 146,42, su nivel más bajo desde el 2 de febrero.
El yen ha ganado desde que tocó un mínimo de 38 años de 161,96 frente al dólar el 3 de julio, impulsado por intervenciones de las autoridades japonesas y operadores que deshicieron operaciones de carry en las que tenían posiciones cortas en yenes y largas en activos en dólares estadounidenses.
Recibió un impulso adicional el miércoles cuando el Banco de Japón subió las tasas al 0,25%, el nivel más alto desde 2008.
El yen japonés y el franco suizo también se vieron impulsados por la demanda de refugio seguro en medio de la liquidación de acciones y las preocupaciones geopolíticas.
El funeral del líder de Hamas, Ismail Haniyeh, tuvo lugar el viernes en Qatar tras su asesinato hace dos días en la capital de Irán, Teherán, lo que según los inversores puede conducir a una ampliación del conflicto en Oriente Medio.
El dólar se debilitó un 1,58% a 0,859 francos suizos, su nivel más bajo desde el 2 de febrero.
El euro ganó un 1,12% a 1,0912 dólares y alcanzó los 1,0927 dólares, su nivel más alto desde el 18 de julio.
La libra esterlina se fortaleció un 0,53% a 1,2807 dólares, recuperándose de un mínimo de un mes después de que el Banco de Inglaterra recortara el jueves las tasas de interés desde un máximo de 16 años.
En criptomonedas, el bitcoin cayó un 2,74% a 62.878 dólares.
